Aktier & börs
Avskattning
Beskattning av tidigare obeskattade eller uppskjutna värden när ett bolag lämnar en särskild skatteregim, till exempel investmentföretagsreglerna.
Kort förklaring
Investmentföretag beskattas med en schablonintäkt i stället för på faktiska kapitalvinster. När ett bolag slutar uppfylla villkoren ska en avskattning göras: bolaget tar upp en avskattningsintäkt beräknad på marknadsvärdet av de delägarrätter som omfattas. Huvudregeln är 16 procent av marknadsvärdet vid beskattningsårets ingång, eller det högsta värdet under de fem föregående åren.
Exempel
Omfattade delägarrätter har ett marknadsvärde på 1 000 miljoner kr vid beskattningsårets ingång, och värdet var inte högre något av de fem föregående åren.
Avskattningsintäkten blir 160 miljoner kr, före eventuella reduktioner och kvittning mot underskott.
Förenklat räkneexempel, inte en prognos eller värdering av ett visst bolag.
Hur tolkar man Avskattning?
Skilj mellan den engångsmässiga avskattningen vid själva övergången och den löpande beskattningen efteråt. Hur stor effekten blir beror på vilka innehav som omfattas och på bolagets övriga skattesituation, till exempel befintliga underskottsavdrag.
Vad bör man tänka på?
Näringsbetingade andelar och andra innehav utanför schablonunderlaget räknas inte med på samma sätt, och intäkten kan reduceras beroende på handeln i bolagets egna aktier. Det går därför inte att räkna ut effekten bara från portföljens totala värde.